支付：躺赚已死，“混战”即将开幕

继周三央行发布《非银支付机构条例》征求意见后，反垄断的大刀在两天后再次高高举起重重落下。

周五《非银支付备付金存管办法》发布，并将于3月1日起开始执行。

《办法》要求消费者的备付金全部上缴，大剑再指支付宝微信。

什么是“备付金”

客户备付金，是指非银行支付机构为办理客户委托的支付业务而实际收到的预收待付的货币资金。

通俗点说，就像你在淘宝上买一件衣服1000元，先用支付宝支付了1000元，钱就留在支付宝上了。

过了7天，你收到了衣服，确认收了货。这1000元才划走，给了商家。

在这7天里，钱就一直留在了支付宝商户上了。

这就是备付金。

随着越来越多的人在网上购物，支付宝上的钱就越积越多了。

除了支付宝，市场上还有很多支付机构，比如微信，他们都有备付金。

自2013年以来，伴随互联网金融的高速发展，客户备付金余额快速增长，2017年3季度末就已达到8000亿元，市场普遍估计当前规模超过1万亿元。

再也不能躺赚了

大家知道，钱是会产生收益的。这些备付金是放在支付宝的账户里，期间产生的收益归支付宝所有了。

一家二线支付机构备付金的日均沉淀量就可以达到30亿至50亿，一年在银行获得备付金利息就达到1亿以上。

支付宝、财付通这样的行业巨头的备付金就更多了，两家占据市场90%以上的份额。

虽然自17年起央行要求支付机构逐步提交备付金到人民银行。

但开展预付卡发行与受理业务时，支付宝、微信的备付金银行都是是自家的商业银行，也就是网商银行、和微众银行内。

也就是备付金划转至人民银行之前是先存在网商银行、和微众银行内的。

2019年非银行支付业务7199.98亿笔，金额249.88万亿元，同比分别增长35.69%和20.10%。

2020年第三季度，非银行支付业务2345.00亿笔，金额78.96万亿元，全年预计超过300万亿。

而仅支付宝和财付通两家非银支付业务就超过了80%，在第三方支付领域更是超过了93%。

 每年百万亿级的资金划转量不需要付出任何资金成本，轻松“躺赚”，相当于空手套白狼。

鼠过留毫、雁过拔毛！

但根据新颁布的《办法》要求。接受备付金的商业银行资产规模达到1000亿，并要求“符合监管规定”。

2019年，微众银行资产总额2912亿元，同比增长32.7%，负债总额2751亿元，同比增长32.2%；网商银行资产总额1395.5亿元，同比增长8.2%，负债总额1290亿元，同比增长42.5%。

从资产规模上看两家都达到了要求，但是否能“符合监管规定”就要打一个巨大的问号了。

而且在大刀阔斧的反垄断之下，两家银行能否维持现在的资产规模也是个未知数。

巨头“躺赚”的时代，要结束了。

支付行业混战开始

当下蚂蚁帝国所管理的资产庞大到令人惊讶，其中，资产管理规模约1730亿美元、借贷服务约2900亿美元、支付宝规模则高达17万亿美元。

为此，央行《非银支付存管办法》将切断支付宝、微信等互联网平台的现金流。

2020年12月11日最高层提出“强化反垄断，防止资本无序扩张”后，陆陆续续又对个别互联网垄断企业进行了一些处罚，但是一直没有提出更加详细的指导标准。

直到1月20日《非银支付机构条例》发布。

虽然看上去只是对支付业务的一个意见征求稿，但这个意见征求稿如果落地将彻底颠覆当前支付业务的格局。

其中第56条规定：当一家非银行支付机构的市场份额达到1/2，或两家达到2/3的时候，人民银行可以申请国务院反垄断执法机构审查其是否具有市场支配地位。

第57条规定：当非银行支付机构被判垄断时，可能遭遇业务拆分。

从2020年Q1数据来看，支付宝的市场占有率高达55.4%。腾讯财付通38.8%。

支付宝一家就已经过了1/2红线，两家的份额加起来也过了2/3红线，如果条例通过生效，这两大移动支付将直面拆分。

本月，首家国际巨头100%控股的第三方支付机构正式诞生，它就是被国际巨头PayPal收购的国付宝。

此次PayPal全资收购国付宝，势必要对中国移动支付市场这块大蛋糕发起冲击。

19日，抖音支付已在抖音内正式上线。目前，已有农业银行、建设银行等数十家银行支持绑定银行卡服务，并且拿下了今年春晚红包的冠名权。

与此同时，快手也拿下了第三方支付牌照，拼多多支付已注册商标，哔哩哔哩也在推进支付业务。

以这三家的用户量，移动支付市场必有其一席之地。

混战已开始，……